Позитивные данные по занятости вызывают волатильность на фондовом рынке США

В колеблющейся сессии в среду американские акции продемонстрировали скачкообразную реакцию, отражая одновременно оптимизм и осторожность после сильного отчета о занятости. Министерство труда сообщило, что американские работодатели добавили 130 тысяч рабочих мест в прошлом месяце, превысив прогнозы экономистов в 75 тысяч. Сначала эти хорошие новости привели S&P 500 к новым рекордным высотам, но рост быстро исчез, оставив индекс снизиться на 0,1%. Промышленный индекс Доу-Джонса упал на 82 пункта, или 0,2%, а индекс Nasdaq снизился на 0,4%, изменив свои первоначальные восходящие тенденции. Одновременно доходности казначейских облигаций продолжили рост на фоне сильных данных о занятости. На рынке облигаций доходность 10-летних казначейских облигаций выросла до 4,17% с 4,16%, отмечая важный момент, указывающий на то, что участники рынка скорректировали свои ожидания относительно действий Федеральной резервной системы по процентным ставкам. Положительные данные о занятости укрепили веру в то, что экономика США может поддерживать свою силу, что, в свою очередь, способствует росту корпоративной прибыли. Это настроение проявилось в энергетическом и сырьевом секторах, где акции Exxon Mobil выросли на 2,2%, а Smurfit Westrock поднялся почти на 11%, несмотря на публикацию более слабых, чем ожидалось, квартальных прибылей, но обещая многообещающие перспективы до 2030 года. Однако этот оптимизм имеет свои осложнения. Постоянно сильный рынок труда может помешать Федеральной резервной системе снижать процентные ставки, что снижает вероятность немедленного сокращения ставок. Трейдеры пересматривают свои ставки, теперь откладывая прогнозируемое снижение ставок дальше в будущее, в основном ожидая по крайней мере два сокращения примерно к 2026 году. Другой аспект отчета подчеркнул значительные пересмотры, показав, что в прошлом году было добавлено всего 181 тысяча рабочих мест, что является ошеломляющим сокращением по сравнению с первоначально заявленными 584 тысячами, что представляет собой самый скромный годовой прирост с момента экономического спада COVID-19 в 2020 году. Несмотря на сильные данные о занятости, внимание остается сосредоточено на инфляционном давлении с учетом того, что следующий отчет о потребительской инфляции запланирован на пятницу. Среди заметных движений на Уолл-стрит акции Moderna упали на 11,9% после отклонения заявки на новую вакцину от гриппа на основе мРНК FDA. Между тем, акции Robinhood Markets столкнулись с неудачей, упав на 12,7% после того, как доходы оказались ниже прогнозов. Напротив, акции Kraft Heinz стабилизировались после первоначального падения, объявив о стратегической паузе в планах по разделению бизнеса в пользу значительных инвестиций в инициативы по росту. По всему миру фондовые рынки продемонстрировали смешанную реакцию. В то время как в США наблюдались колебания, индексы в Азии и Европе рисовали положительную картину: южнокорейский Kospi и британский FTSE 100 каждый поднялся на 1%.